В среду в центре внимания могут остаться золотодобытчики — Елена Кожухова, аналитик ИК \"ВЕЛЕС Капитал\" от 24.01.2023

24.01.2023 | ИК Велес Капитал

Российский рынок акций во вторник к завершению основной сессии, после попыток роста в начале дня, оставался в умеренном минусе, корректируясь вслед за ухудшением внешнего фона и фиксацией прибыли по отдельным эмитентам. Индекс Мосбиржи к 18.20 мск снизился на 0,49%, до 2174,51 пункта. Индекс РТС упал на 0,51%, до 993,58 пункта.

Рубль на Мосбирже к вечеру незначительно ослабевал к доллару, евро и юаню, располагаясь у 68,95 руб, 74,90 руб и 10,10 руб соответственно.

Эмитенты

Наибольший рост к завершению сессии показывали акции Полюса (+1,96%), бумаги Самолета (+1,54%), обыкновенные акции Мечела (+1,18%), котировки Мосбиржи (+1,18%), бумаги Селигдара (+1,17%), котировки ЛСР (+1,02%), бумаги Полиметалла (+1,12%).

Акции Полюса во вторник поднялись до пика с начала сентября прошлого года (8447 руб) на фоне достижения ценами на золото самого высокого значения с апреля (1942 долл/унц). Бумаги Полиметалла в течение дня обновили максимум с конца июня (428,7 руб), после чего отступили от долгосрочного сопротивления 428 руб. У текущих уровней по акциям золотодобытчиков в случае неспособности драгоценного металла развить рост и закрепиться выше сопротивления 1950 долл/унц могут сложиться условия для фиксации прибыли.

Наибольшее снижение показывали акции Северстали (-2,06%), бумаги ТМК (-1,83%), котировки ГМК «Норильский никель» (-1,54%), бумаги Аэрофлота (-1,51%), расписки VK (-1,41%), акции Газпрома (-1,27%). Расписки X5 Retail Group потеряли 0,65%.

Норильский никель во вторник представил слабые операционные результаты за 4-й квартал 2022 года, согласно которым производство всех ключевых металлов снизилось: никеля на 5% г/г, меди на 2% г/г, палладия – на 6% г/г, а платины – на 10% г/г, но планы по никелю и палладию за весь 2022 год были перевыполнены. В 2023 году ввиду неблагоприятного геополитического фона, плановых ремонтных работ и модернизации планируется сокращение производства всех указанных металлов при том, что за весь 2022 год наблюдалась положительная динамика из-за восстановления показателей после ряда аварий.

X5 Retail Group во вторник представила операционные результаты, согласно которым общие продажи в 2022 оду увеличились на 18,3%, до 2,602 трлн руб, среди которых офлайн-продажи выросли на 17,7%, до 2,531 трлн руб. За 4-й квартал прошлого года выручка ритейлера повысилась на 16,3% г/г. X5 Retail Group при этом планирует ускорить открытие дискаунтеров «Чижик» и рассматривает возможность выхода в новые регионы через партнерство с местными ритейлерами. Конкурент Fix Price должен опубликовать свои операционные результаты в этот четверг.

Внешний фон: умеренно негативный

Биржи США: умеренно негативный настрой. Торги на фондовых биржах США к завершению основной сессии в РФ проходили с понижением трех основных индексов на 0,5-0,7%. Рынок занял выжидательную позицию после уверенного роста накануне, при этом деловая активность в секторе производства и услуг США в январе, по предварительным данным, замедлила снижение и превысила прогнозы. Тем не менее показатели не смогли преодолеть уровень 50 пунктов, что указывает на сохранение слабости в американской экономике. Индекс S&P 500 пытался устоять выше психологически важной отметки 4000 пунктов.

Биржи Европы: умеренно негативный настрой. Индекс Euro Stoxx 50 к завершению торгов терял около 0,3%. Вторник отметился выходом макроэкономических данных, которые свидетельствовали о некотором улучшении региональной экономики, но вряд ли достаточном для безболезненного ужесточения денежно-кредитных условий, которое в ближайшие месяцы, скорее всего, продолжится. Так, индекс потребительского климата GfK Германии за февраль увеличился с -37,6 до -33,9 пункта, в то время как предварительный индикатор деловой активности страны в секторе услуг за январь поднялся выше 50 пунктов наряду с аналогичным индексом всей еврозоны.

Нефтяной рынок: умеренно негативный настрой. Ближайшие фьючерсы на нефть Brent и WTI к вечеру, после колебаний в течение дня, вышли в минус и терял около 0,5%, оставаясь ниже сопротивлений 89,50 долл и 83 долл за баррель соответственно. В СМИ появились сообщения о том, что ОПЕК+ на ближайшем заседании в феврале намерена сохранить текущие объемы добычи. В то же время отчет Минэнерго США в среду, вероятно, покажет увеличение запасов нефти на 1,6 млн баррелей при росте запасов бензина на 2,13 млн баррелей – умеренно негативный для цен сигнал.

Рынок завтра

Общий настрой: Зарубежные фондовые площадки во вторник пребывали в умеренно пессимистичном настроении. Выходящие макроэкономические данные пока не столь слабы, чтобы остановить резкое ужесточение денежно-кредитной политики, но в то же время не указывают на силу американской и европейской экономики. Инвесторы на рынке нефти и фондовых площадках США продолжают борьбу за среднесрочный тренд. Индексы Мосбиржи и РТС отступили от сопротивлений 2180 и 1000 пунктов, но в целом показывали сдержанную динамику. В среду в центре внимания в РФ могут остаться золотодобытчики и, в частности, Полиметалл, который проведет День инвестора и опубликует операционные результаты за конец 2022 года.

События дня:

• выходной в Китае и Гонконге, Новый год по лунному календарю

• индекс цен производителей Великобритании в декабре (10.00 мск)

• индекс делового климата Германии Ifo за январь (12.00 мск)

• отчет Минэнерго США о запасах нефти и нефтепродуктов (18.30 мск)

• индекс цен производителей России за декабрь (19.00 мск)

• операционные результаты Полиметалла за 2022 год и День инвестора

• квартальные результаты Tesla, AT&T, IBM, Boeing, U.S. Bancorp, Freeport-McMoran, Wynn Resorts