РФПИ закинул якорь к АЛРОСА. Фонд с партнерами может выкупить более половины SPO

РФПИ готов вместе с ближневосточными и азиатскими инвесторами выкупить свыше половины продаваемых Росимуществом 10,9% акций АЛРОСА. Это создает конкуренцию при SPO: источники "Ъ" утверждали, что якорными инвесторами могут стать фонды-миноритарии АЛРОСА OppenheimerFunds, Lazard и Genesis, которые могут выкупить около 5,5%. Аналитики допускают интерес азиатов к АЛРОСА, но не исключают, что информация об интересе фондов призвана подогреть спрос на бумаги в преддверии размещения.

РФПИ вместе с партнерами выкупит более половины SPO АЛРОСА на Московской бирже (планируется продать 10,9% из пакета Росимущества), сообщил "Интерфакс" со ссылкой на источник, близкий к подготовке сделки, и подтвердил источник "Ъ", знакомый с ходом размещения. Определено, что соинвесторами РФПИ станут азиатские и ближневосточные фонды (они не раскрываются, но одним из частых партнеров РФПИ является Mubadala из ОАЭ). По словам собеседника "Ъ", "доля иностранцев существенно — в несколько раз — превысит долю РФПИ", которая будет снижаться "по мере привлечения новых партнеров". В фонде ранее заявляли о стратегии привлечения "десяти рублей на каждый вложенный РФПИ рубль".

Глава РФПИ Кирилл Дмитриев еще 23 июня заявлял, что у фонда есть "значительный интерес" к размещению АЛРОСА. "Скорее всего, мы будем участвовать вместе с нашими партнерами",— говорил господин Дмитриев, добавляя, что задействована "широкая география потенциальных соинвесторов, в том числе из Азии и Ближнего Востока". В РФПИ и АЛРОСА вчера отказались от комментариев.

Крупный объем участия РФПИ с азиатскими фондами позволяет создать конкуренцию инвесторов на SPO АЛРОСА. Как рассказывали ранее источники "Ъ", якорными инвесторами SPO согласились стать западные фонды-миноритарии компании: OppenheimerFunds (владеет 3,05% акций), Lazard (0,99%) и Genesis (0,86%, входит в группу AMG). Они, как сообщали "Ъ" источники, готовы выкупить акции примерно на $150 млн каждый, что при обсуждаемой цене размещения в 71 руб. за акцию позволило бы им получить еще по 1,84% (см. также "Ъ" от 4 июля). Но один из источников "Ъ", знакомый с подготовкой сделки, настаивал, что "о цене говорить рано, ее определят в ходе book-building", а аналитики допускали возможность снижения цены. Вчера акции АЛРОСА на Московской бирже стоили 69,5 руб. за бумагу, капитализация составила 511,86 млрд руб. ($8,02 млрд).

OppenheimerFunds, Lazard, Genesis и другие фонды пришли в АЛРОСА в октябре 2013 года, когда компания продала на IPO 16% акций за 41 млрд руб. В РФПИ тогда заявляли, что фонд "привлек ряд ведущих мировых инвесторов из Северной Америки, Ближнего Востока, Западной и Северной Европы и Юго-Восточной Азии к консорциуму по инвестициям в IPO АЛРОСА". Среди них были и эти фонды, говорят источники "Ъ". Будут ли сейчас крупнейшие миноритарии АЛРОСА инвестировать в SPO в консорциуме с РФПИ, собеседники "Ъ" не уточняют. Как ранее писал "Ъ", решение о размещении может быть принято уже на этой неделе на совещании у первого вице-премьера Игоря Шувалова, а сбор заявок должен пройти по процедуре ускоренного book-building, что позволит новым инвесторам получить дивиденды АЛРОСА за 2015 год (15,39 млрд руб.).

По данным Bloomberg, акционеры АЛРОСА — свыше 420 юридических и физических лиц, но среди них нет азиатских и ближневосточных инвесторов с пакетом хотя бы в 0,05%. Из публичных российских компаний сектора азиатские инвесторы есть у "Русала" и IRC, акции которых торгуются в Гонконге, и скоро должны появиться у "Норникеля" в Быстринском медном проекте, напоминает Олег Петропавловский из БКС, затрудняясь вспомнить акционеров таких компаний с Ближнего Востока. По его мнению, у инвесторов из Азии может быть интерес к АЛРОСА, но перед SPO информация о широком круге инвесторов может служить и для подогрева спроса на бумаги.