EUR / USD 1.0896 (0.93%)|USD / JPY 110.1350 (-1.05%)|USD / RUR 56.8253 (3.43%)

Интернет-конференции

 

Конференция на тему: Как российским инвесторам работать с иностранными активами?

Дата проведения: 10.12.2013

Время проведения конференции: 15:00 - 16:30

Участники(эксперты):

Азизов Артем, Saxo Bank, Департамент развития частного и институционального бизнеса в России
Махотин Михаил, Ernst&Young, партнер отдела юридических услуг, офис «Эрнст энд Янг» в г. Москва
Назаркин Сергей, Amond & Smith Ltd., Партнер

Модератор:  Соболева Ксения

Российские инвесторы всё чаще интересуются возможностями зарубежных рынков.

- Каковы преимущества и в чём риски работы с иностранными активами?
- Есть ли у частников возможность работать с иностранными брокерами? Какие плюсы и минусы есть у российских и зарубежных брокеров, предоставляющих доступ на мировые площадки?
- Как открыть счёт и работать с ним?
- Какими юридическими нормами должен руководствоваться российский инвестор при совершении операций с зарубежными активами?
- Каковы особенности налогообложения?

Эти и многие другие вопросы мы обсудим с ведущими экспертами в данной области.

Поделиться:
Подписаться на Twitter:
Follow Investfundsru on Twitter

16:36 Уважаемые эксперты и пользователи!
Время нашей конференции истекло. Спасибо всем участникам за интересную дискуссию и оперативные ответы. Ждем Вас снова на наших конференциях!
P.S. Большая просьба к экспертам: ответить на оставшиеся вопросы. Спасибо!

1. [05.12.2013, 13:59]  Major

Расскажите пожалуйста, как завести такой счет, чтобы можно было торговать на американском рынке?

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:00]  Артем Азизов

Открыть счет можно обратившись к менеджеру напрямую:
aaz@saxobank.com
+74957895817
или зарегистрировавшись на сайте:
https://ru.saxobank.com/open-account/live-account-personal-information
Если Вы частный инвестор из России приготовьте простые копии:
Паспорта РФ (разворот с фото + прописка), заграничного паспорта (разворот с фото) или водительского удостоверения. Их будет достаточно для открытия счета.
Если у Вас корпоративный интерес, прошу обратиться по контактам выше.

2. [05.12.2013, 14:06]  denmitroff

Добрый день! Скажите, кто и как будет считать налоги на операции? Я должен сам подавать декларацию, с учетом доходов от иностранных бумаг? Каковы ставки?

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:00]  Артем Азизов

Добрый день! Налоги считает ФНС, Saxo Bank A/S не является налоговым агентом, за помощью Вы можете обратиться к сторонним юристам или аудиторам. Необходимые выписки по счетам, печати, подписи мы предоставим. Сами Вы, безусловно, можете подать декларацию, насколько я помню, в течение первого квартала следующего за отчетным периодом (календарный год). Ставка 13% НДФЛ (9% по дивидендным выплатам) P.S.: могу ошибаться

2. [10.12.2013, 15:50]  Сергей Назаркин

Добрый день.
Согласно пп. 2 п. 1 ст. 228 НК РФ доходы от реализации ценных бумаг должны декларироваться налогоплательщиком самостоятельно путем подачи декларации по окончании календарного (отчетного) года. В соответствии с п.1 и 4 ст. 224 НК РФ налог уплачивается по ставке 13% с доходов от купли-продажи бумаг, 9% с дивидендов. Для дополнительной устной консультации, пожалуйста, звоните на телефон + 7 (495) 787-71-17 или пишите на мой e-mail: nazarkin@amondsmith.ru.

3. [05.12.2013, 15:31]  ser91717940

Интересны азиатские площадки. Как на них попасть инвестору из России?

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:00]  Артем Азизов

Saxo Bank A/S предоставляет доступ своим клиентам на азиатские биржи (Hong Kong, Singapore, Tokyo), Australian Securities Exchange. Процедура описана в ответе на первый вопрос для Major. Дублирую:
Открыть счет можно обратившись к менеджеру напрямую:
aaz@saxobank.com
+74957895817
или зарегистрировавшись на сайте:
https://ru.saxobank.com/open-account/live-account-personal-information
Если Вы частный инвестор из России приготовьте простые копии:
Паспорта РФ (разворот с фото + прописка), заграничного паспорта (разворот с фото) или водительского удостоверения. Их будет достаточно для открытия счета.
Если у Вас корпоративный интерес, прошу обратиться по контактам выше.

4. [06.12.2013, 10:08]  investor_artur

Хочу открыть брокерский счёт для работы на американском и лондонском фондовом рынке. Какие брокеры предоставляют данную услугу, какой входной порого и какие комиссии?

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:01]  Артем Азизов

Saxo Bank A/S готов Вам предоставить такой доступ. Сейчас минимальный порог входа составляет $10 000 (сумма не является минимальной для постоянного поддержания)
Инструментов достаточно много, чем хотите торговать?

5. [09.12.2013, 12:17]  elenafarfulyak

Добрый день. Согласно 74 ФЗ, вкладываться в иностранные ценные бумаги в России имеют право только физические лица, имеющие статус "квалифицированный инвестор". Я правильно поняла, что на иностранных брокеров это ограничение не распространяется? Т.е. поэтому, если я не квалифицированный инвестор, то российский брокер даст мне купить какие-то бумаги только через свое иностранное представительство, а не напрямую?

Артем, Михаил, спасибо за ответы.

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:01]  Артем Азизов

Добрый день! Вы совершенно правы. Согласно требованиям MIFID, будучи клиентом иностранного брокера, Вы проходите тест (подтверждаете, что ознакомлены с рисками работы с производными инструментами). Это позволяет Вам торговать зарубежными активами.

2. [10.12.2013, 15:14]  Махотин Михаил

Позвольте несколько уточнить предыдущий комментарий: строго говоря, ограничение, не допускающее продажу ценных бумаг лицу, не являющемуся квалифицированным инвестором, распространяется и на иностранного брокера, НО лишь при условии, что последний осуществляет деятельность в России. Более того, оказание брокерских услуг в России иностранным брокером требовало бы получения лицензии, что для иностранных юридических лиц в настоящий момент законодательством не допускается.

Поэтому практическим решением является выведение сделки за рамки российской юрисдикции (что, соответственно, освобождает от необходимости соблюдения требований Закона № 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг") посредством привлечения иностранного брокера.

Считаю важным обратить внимание на то, что (а) учет иностранных бумаг в российском депозитарии; и (б) наличие представителей иностранного брокера в России, фактическое заключение и исполнение сделки в России создают риски того, что 39-ФЗ все-таки может применяться.

В этом случае, сторона, не довольная финансовым результатом сделки, может попытаться отказаться от нее, ссылаясь на несоответствие российскому законодательству.

Поэтому при структурировании отношений с брокером (клиентом) мы рекомендуем провести анализ юридической чистоты предлагаемой схемы взаимодействия.

3. [10.12.2013, 15:34]  Артем Азизов

Михаил! Исчерпывающе, бесподобно, феерично.

4. [10.12.2013, 16:43]  Махотин Михаил

Спасибо за интересные вопросы и комментарии!

6. [09.12.2013, 12:24]  elenafarfulyak

В этой связи еще вопрос. Не секрет, что многие российские брокеры предлагают торговлю иностранными акциями через свои представительства/компании, зарегистрированные на Кипре. Насколько безопасна для инвестора торговля через брокера, который располагается в оффшоре? Какие преимущества и недостатки торговли через кипрского брокера, к примеру, по сравнению с американскими, у которых выход на рынок напрямую?

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:01]  Артем Азизов

Небезопасна. Преимуществ никаких:). По гарантиям не скажу, Датский гарантийный фонд для вкладчиков и инвесторов гарантирует Вам 120 000 евро покрытия. Saxo Bank A/S Европейский лицензированный банк с русскоязычным деском и качественной поддержкой, прямой участник (аккредитованный член биржи) GLOBEX и других.
Все Ваши сделки подлежат юридической защите на территории EС (члены MIFID, обладаем лицензией датского FSA).
У американских брокеров процесс открытия счета посложнее, не всегда есть русскоязычная поддержка.
Подписывая договор с оффшором, Вы несете большие риски, этот договор регулируется местными законами. Коллеги?! Поправьте меня, если ошибаюсь? Спасибо!

2. [10.12.2013, 15:34]  Махотин Михаил

Соглашусь, что в большинстве случаев, вопросы регулирования брокерской деятельности и построения отношений с ним, будут разрешаться правом страны учреждения брокера.

Отмечу несколько ключевых юридических моментов:

1. Хотя законодательство иностранных государств может существенно различаться (ведь мы говорим о многих десятках правовых систем, многие из которых по сложности ничем не уступают российской), как правило, счета по учету ценных бумаг клиентов, ведущиеся брокером, защищены от претензий кредиторов брокера, и взыскание на такие ценные бумаги по долгам самого брокера не производится.

При этом, отмечу, что аналогия со средствами на банковских счетах (которые стали объектом принудительной конвертации в акции некоторых банков на Кипре несколько месяцев назад) в данном случае в принципе возможна, но не совсем корректна, так как средства на банковском счете (во вкладе) представляют собой обязательства банка по выплате средств, а потому возможность их получения находится в прямой зависимости от его платежеспособности, в то время как ценные бумаги, учитываемые брокером, принадлежат непосредственно клиентам и их возврат, строго говоря, не находится в зависимости от его платежеспособности.

2. В разных государствах существенно различаются регуляторные требования к самой брокерской деятельности (в части требований об обязательном страховании, наличии резервов, защите от недобросовестных брокеров и т. п.), поэтому выбирая страну, с брокером которой Вы планируете работать, во-первых, стоит ознакомиться с местными стандартами деятельности брокеров, а во-вторых, конечно, работать с брокером, имеющим репутацию и опыт работы на рынке, что становится еще более важным в ситуации, если законодательные инструменты регулирования брокерской деятельности недостаточно защищают интересы клиентов.

3. С точки зрения российского законодательства о ценных бумагах, юрисдикция места нахождения брокера большого значения не имеет. При этом, может быть важным участие страны учреждения брокера в ОЭСР и ФАТФ, так как это определяет возможность открытия российским лицом счетов в банках такой страны и совершения валютных операций.

7. [10.12.2013, 10:18]  aval

здравствуйте! у меня вопрос по поводу счета в иностранном банке. по опыту моих знакомых знаю, что об открытии счета в зарубежном банке надо мало того, что уведомлять наши гос органы, так еще и объяснять причину! а куда девалась тайна банковского вклада? чем грозит не раскрытие этой информации и можно ли это как-то "обойти"?

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:01]  Артем Азизов

Добрый день! Обходить ни в коем случае рекомендовать не могу. По законам РФ (да и мира) Вы обязаны платить налоги с доходов (в некоторых юрисдикциях ставка 0%).
Причину могут спросить в крупных европейских банках (Швейцария, Англия (Credit Suisse, HSBC и пр.)) Таков compliance, AML (anti money laundering законодательство ведет к этому). Открытость и прозрачность средств требуют многие, и, наверное, это правильно?:)
Данную информацию Вы предоставляете только сотрудникам банка, в чьих интересах и является сохранение банковской тайны! Saxo Bank A/S не раскрывает информацию о своих клиентах ни налоговым ни каким либо другим гос. органам или структурам.

2. [10.12.2013, 15:41]  Сергей Назаркин

Добрый день!
Согласно Закону О валютном регулировании и валютном контроле (№ 173-ФЗ) резиденты РФ обязаны уведомить налоговые органы об открытии счетов не позднее одного месяца со дня открытия таких счетов в банках, расположенных за пределами территории РФ. Неуведомление в установленный срок налоговых органов об открытии счета влечет наложение административного штрафа на граждан в размере от 1 000 до 2 000 рублей (ч. 2 ст. 15.25 Кодекса об административных правонарушениях РФ).
При этом обязанность по уведомлению налоговых органов лежит на самом физическом лице.
В современных условиях развития сотрудничества между странами в области обмена информацией у государств есть множество инструментов, чтобы получить информацию о своих налогоплательщиках за рубежом, как то: Соглашения об избежании двойного налогообложения (у РФ их заключено около 90), Конвенция ОЭСР и Совета Европы о взаимной административной помощи при разрешении налоговых вопросов (Россия к ней присоединилась, но еще не ратифицировала), межведомственные соглашения по взаимной административной помощи по налоговым вопросам, которые Россия планирует в ближайшее время заключать. И банковская тайна зачастую уже не является препятствием для неразглашения информации, и в случае соответствующего запроса иностранные компетентные органы должны выдать информацию своим коллегам в РФ.
Более того, обязательство клиента иностранного банка об уведомлении им государственных органов не противоречит обязательствам сохранения банковской тайны (тайны банковского вклада), так как обязательства сохранения банковской тайны налагаются на кредитную организацию (и ее сотрудников).
В данном случае необходимость уведомления об открытии счета в иностранном банке – это требование закона, «обходить» которое мы не можем рекомендовать.
Однако следует иметь в виду, что при открытии счета на иностранную компанию (даже если бенефициаром такой компании является резидент РФ) требования об уведомлении государственных органов – нет.
Для дополнительной устной консультации, пожалуйста, звоните на телефон + 7 (495) 787-71-17 или пишите на мой e-mail: nazarkin@amondsmith.ru.

3. [10.12.2013, 15:47]  Махотин Михаил

Действительно, об открытии счетов в иностранном банке российские резиденты обязаны уведомлять российские налоговые органы. Указывать причину открытия счета не требуется: уведомление подается по стандартной форме, которая даже не содержит поля для указания причины открытия счета.

Нераскрытие данной информации сопряжено с риском наложения крупных штрафов (до 1 миллиона рублей на юридических лиц), а также невозможности совершения отдельных валютных операций (например, перевода средств на такой счет) до направления указанного уведомления.

"Обход" закона - это нарушение, поэтому, конечно, никакие схемы, связанные с неисполнением возложенной законом обязанности, мы предложить не можем.

При этом, однако, нужно помнить, что у данной нормы есть законодательные рамки, поэтому совершение операций, не подпадающих под ее действие не является "обходом закона" и нарушением.

Как я писал выше, обязанность по уведомлению об открытии счета возложена на резидентов, а нерезиденты от нее освобождены. Иностранная компания, созданная российской, не подпадает под требование об уведомлении российских налоговых органов, также не подпадет под него гражданин России, проживающий за рубежом постоянно или временно на срок более одного года на основании рабочей или учебной визы.

8. [10.12.2013, 10:38]  www.XARTIMO.com

Здравствуйте! Насколько распространена деятельность хедж-фондов, работающих на американских фондовых площадках, в странах СНГ и востребованы ли их услуги (доверительное управление активами, в частности)?

Ответы:

1. [10.12.2013, 18:21]  Артем Азизов

Добрый день! Востребованы и сильно. К сожалению статистикой сейчас блеснуть не смогу, но Saxo Bank активно взаимодействует с хедж фондами, если у Вас есть предметный интерес, готовы сотрудничать.
Мои контакты:
aaz@saxobank.com
+74957895817

9. [10.12.2013, 12:53]  Nadin5794

для открытия счетов в памм что необходимо предпринять,какова процедура открытия счетов в такой форме?

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:02]  Артем Азизов

К сожалению, Saxo Bank A/S не сопровождает ПАММ счета, но у Вас есть возможность управлять счетами своих клиентов по доверенности. Процедуру открытия счета я описывал выше + простая доверенность от Вашего клиента по форме Саксо Банка.

10. [10.12.2013, 12:56]  henrix

Здравствуйте. Собираюсь открыть счет, чтобы можно было инвестировать на американском и европейском рынке через российского брокера, и у меня возник следующий вопрос. Одна крупная российская компания предложила мне на выбор два варианта: через свою кипрскую фирму или напрямую через своего же американского брокера. Вариант с Кипром выглядит более предпочтительным - ниже требования к капиталу, ниже комиссии, чем напрямую у американцев, есть гарантия на 20 тыс. евро. Как мне объяснили в компании, низкие комиссии достигаются за счет экономии на депозитарии - формально акциями владеет компания, учет осуществляется внутри компании, т.е. компания получается номинальный держатель. Вопрос: как вы думаете, насколько можно доверять такой схеме? Не превратится ли это в некую "кухню", аналогично как у некоторых форекс-брокеров? Если что-то случится с кипрской фирмой, к примеру, смогу ли я что-то требовать от российского брокера, ведь договор с кипрским юридическим лицом мне предлагают заключить в российском офисе, и кипрская компания - "дочка" российской? Каков вообще механизм защиты прав инвестора в рамках схемы "номинального держания"?

Артем, добрый день! С западным брокером напрямую не хочу, поскольку у меня часто возникают технического плана вопросы, по опыту знаю, - как установить программное обеспечение, галочку где поставить и т.д., нужна русскоговорящая тех. поддержка

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:02]  Артем Азизов

Добрый день! Задам встречный вопрос: почему напрямую не хотите работать с западным брокером?

2. [10.12.2013, 15:56]  Махотин Михаил

Пожалуйста, посмотрите мой ответ на шестой вопрос, который в значительной степени отвечает и на данный вопрос.

Я бы порекомендовал детально проанализировать схему, не предусматривающую обособление клиентских счетов, на предмет наличия юридических рисков: учитывая ценные бумаги клиентов как их владелец, кипрский брокер создает существенные риски для клиентов, так как описанное мной в ответе на 6-ой вопрос преимущество в виде "иммунитета" клиентских счетов от взысканий кредиторов брокера может утрачиваться.

Конечно, законодательство различных государств различается, но такое смешение является незаконным во многих юрисдикциях, что может создавать дополнительные юридические риски.

С другой стороны, если брокер одновременно является и депозитарием и ведет раздельный учет ценных бумаг, описанные юридические риски существенно снижаются.

Рекомендуем Вам провести юридическую проверку данных документов.

3. [10.12.2013, 18:28]  Артем Азизов

у нас есть русскоговорящая тех. поддержка. Как по воросам технического характера, так и по трейдингу

11. [10.12.2013, 14:14]  mks74

расскажите пожалуйста какие торговые платформы, предлагаемые иностранными брокерами наиболее приемлемы для работы в ручном и алгоритмическом режиме? Платные, бесплатные? Существует ли русифицированные платформы (например от российских брокеров, предоставляющих выход на междунар. площадки) Какие?

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:43]  Артем Азизов

В ручном режиме можно работать на нашем терминале SaxoTrader (есть русскоязычная версия). Попробуйте ThinkOrSwim, Quick в конце концов, MT (если о валютах)

2. [10.12.2013, 15:43]  Артем Азизов

SaxoTrader бесплатен:)

12. [10.12.2013, 15:07]  Alena55

Скажите, пожалуйста, конференция идет или нет? Если идет и я не попала на нее, сообщите, пожалуйста, в этом разделе "задать вопрос". Иначе ничего не понять.
Извините, у Вас, видимо, не видеоконференция, а ответы на вопросы в "прямом эфире". Да?
Пожалуйста, разъясните.

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:17]  Ксения Соболева

Добрый день!
Конференция уже идет. Вы правильно поняли, это не видео, а интернет-конференция. У вас есть возможность задать свой вопрос экспертам в письменном виде.

13. [10.12.2013, 15:09]  galaxy

Здравствуйте! Где можно услышать Вашу конференцию?

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:15]  Ксения Соболева

Добрый день! Данная конференция проходит в письменном виде, услышать ее, к сожалению, никак нельзя. Вы можете задать интересующий вас вопрос экспертам, и они постараются ответить на него в письменном виде.

14. [10.12.2013, 15:11]  _Vadim_

Доброго дня! Я не являюсь налоговым резидентом России, но сейчас нахожусь на её территории. С точки зрения нормативов, как мне действовать, чтобы получить доступ к торгам на nyse?

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:17]  Артем Азизов

Добрый день, Vadim! Если Вы находитесь на территории РФ >180 дней в году, то Вы автоматически становитесь налоговым резидентом РФ (почти уверен:)) Вы можете открыть счет в Saxo Bank как резидент своей страны и подтвердить свое место жительства. Доступ на nyse мы Вам дадим,если Вы не являетесь резидентом США (единственное ограничение)

2. [10.12.2013, 16:02]  Махотин Михаил

С юридической точки зрения также очень важно, являетесь ли Вы российским или иностранным гражданином.

Как я отмечал в ответе на вопрос 5, если Вы - российский гражданин - важно составить документы таким образом, чтобы исключить возможность применения российского права к Вашим взаимоотношениям с компанией-посредником. В противном случае Вы можете столкнуться с существенными юридическими рисками.

15. [10.12.2013, 15:14]  artemk

Артем,

весной этого года в России был принят закон (http://www.bbc.co.uk/russian/business/2013/02/130211_russia_currency_payments_new_punishment.shtml) согласно которому, все зачисления денег россиянам на иностранные счета должны проходить транзитом через счета банков на территории России. Насколько этот закон касается, например, зачисления дивидендов на акции?

Насколько вообще брокерский счет в Saxo является банковским или небанковским? Насколько я слышал, российские банки, при попытке перевода денег в Saxo, требуют справку об уведомлении налоговой об открытии банковского счета (хотя, судя по контракту, счет в Saxo трудно назвать банковским, т.к. по нему нельзя дать поручения на вывод или ввод от третьих сторон).

Не планируете ли вы как-то адаптироваться под российские условия в том смысле, чтобы зачисления и вывод можно было делать через российские банки? Насколько я помню, у вас в списке банков, через котореы делается зачисление, был одно время московский Сити (в виде ЗАО), но сейчас его там нет и для рублей используется иностранный банк (т.е. операция перевода рублей тоже будет попадать под валютный контроль из-за того, что рубли переводятся не внутри страны).

То есть, я понимаю, что уплата налогов - это проблемы клиента. Но вот еще до налогов есть ввод и вывод средств, которые выглядят некоторым квестом в свзяи с валютным контролем и непонятными моментами с законодательством.

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:21]  Артем Азизов

По порядку:
http://rosfinnadzor.ru/index.php?option=com_content&view=article&id=701:o-vozmozhnosti-zachisleniya-na-schet-vklad-rezidenta-v-banke-raspolozhennom-za-predelami-territorii-rossijskoj-federatsii-denezhnykh-sredstv-yavlyayushchikhsya-dokhodami-po-schetam-vkladam-depozitam-a-takzhe-nakoplennogo-kuponnogo-dokhoda-vyplata-kotorogo&catid=10:finansovye-voprosy&Itemid=117

Это по купонным и дивидентным доходам/зачилять на инобанк можно

2. [10.12.2013, 15:22]  Артем Азизов

Счет в Saxo Bank не обладает признаками банковского счета. Это брокерский счет. Российские банки руководствуются разными положениями в своем же валютном контроле:) Вообще тема интересная))) готов обсудить отдельно. Господа юристы! Ваше мнение?)

3. [10.12.2013, 15:28]  Артем Азизов

Согласно российскому банковскому законодательству Вы имеете полное право вывести свои средства на свой счет в зарубежном банке, уведомив при этом налоговую. Можно говорить о том, что счет небанковский, Saxo Bank готов подтверждать это отдельным письмом, но вот разные банки РФ относятся к этому по-разному. "Непонятные моменты" действительно есть. Тут я с Вами согласен

4. [10.12.2013, 16:20]  Махотин Михаил

Несколько уточнений юридического характера:

1. Принятый весной 2013 года закон лишь установил жесткую ответственность за нарушение правил валютного законодательства, которые были приняты еще в 2003 году, поэтому проблема существовала давно, просто обострилась лишь сейчас ввиду ужесточения санкций.

2. Понятие "счет" в законе "О валютном регулировании и валютном контроле" № 173-ФЗ прямо не определено, но, по смыслу закона, включает в себя и брокерские счета (например, одним из видов валютных операций является "перевод ... внутренних и внешних ценных бумаг со СЧЕТА открытого за пределами территории Российской Федерации, на СЧЕТ того же лица, открытый на территории Российской Федерации" - подпункт "д" пункта 9 статьи 1)

3. Формально обсуждаемое ограничение сформулировано как запрет на "зачисление средств" на счет в иностранном "банке". Поэтому, хотя понятие "счет" в законе дано очень широко, можно занять позицию, что брокерский счет не подпадает под ограничение, если он открыт не в банке и если пополняется не за счет денежных средств.

4. Мы проводим мониторинг правоприменительной практики для того, чтобы определить, как она сложится в отношении новых жестких санкций. На данный момент судебная практика пока является ограниченной.

16. [10.12.2013, 15:14]  _Vadim_

И да, вопрос к юристам. Вон он, заявлен прямо в описании, даже переделывать не буду: какими юридическими нормами должен руководствоваться российский инвестор при совершении операций с зарубежными активами?

Ответы:

1. [10.12.2013, 16:15]  Сергей Назаркин

Добрый день!
Ваш вопрос, на мой взгляд, слишком общий, необходимо его конкретизировать. В частности, прошу уточнить, что Вы подразумеваете под зарубежными активами: недвижимость, акции, иное движимое или недвижимое имущество?
Какие именно операции подразумеваются?
Иными словами, регулирование операций с зарубежными активами будет зависеть от вида актива, юрисдикции, в которой осуществляются операции, кто является инвестором: физическое или юридическое лицо и так далее.
В зависимости от конкретной ситуации и деталей будут действовать определенные законодательные нормы и практика их правоприменения.
Для дополнительной устной консультации, пожалуйста, звоните на телефон + 7 (495) 787-71-17 или пишите на мой e-mail: nazarkin@amondsmith.ru.

2. [10.12.2013, 16:25]  Махотин Михаил

Соглашусь с Сергеем, вопрос слишком общий, чтобы дать определенный ответ.

Приобретение активов за рубежом может потребовать (с российской точки зрения) учета, в частности:
(а) норм гражданского законодательства и положений о выборе применимого права;
(б) норм валютного законодательства;
(в) норм банковского законодательства;
(г) норм законодательства о рынке ценных бумаг;
(д) требований налогового законодательства;
(е) норм законодательства о противодействии легализации (отмыванию) денежных средств.

И этот перечень, разумеется, не исчерпывающий. Кроме того, я сознательно даже не пытаюсь перечислить вопросы иностранного права, требующие учета, так как их перечень определяется законодательством места нахождения актива.

17. [10.12.2013, 15:20]  Дракон

правильно ли я понимаю, что брокеры в россии, предоставляющие доступ к зарубежным площадкам являются "субброкерами" и лучше работать сразу с иностранными? (ведь у субброкера и комиссия больше (дороже)получается или нет? и как лучше выбирать брокера за рубежом?

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:32]  Артем Азизов

Вы совершенно правы. Выбирая брокера необходимо руководствоваться следующим:
- юрисдикция (РФ, ЕС, страна Вашего проживания, чьи законы Вы знаете);
- гарантии (фонды покрытия, обязательства брокера, "сегрегированные счета")
- русскоязычная поддержка и доступность голосовых заявок;
- комиссии

18. [10.12.2013, 15:33]  Alena55

Раз уж конференция в виде вопросов и ответов, ведущие, скорей всего готовились к ней. И хотелось бы получить полные развернутые ответы на вопросы, заявленные в самом начале:
- Каковы преимущества и в чём риски работы с иностранными активами?
- Есть ли у частников возможность работать с иностранными брокерами? Какие плюсы и минусы есть у российских и зарубежных брокеров, предоставляющих доступ на мировые площадки?
- Как открыть счёт и работать с ним?
- Какими юридическими нормами должен руководствоваться российский инвестор при совершении операций с зарубежными активами?
- Каковы особенности налогообложения?
Не краткие, а именно полные, насколько возможно, развернутые ответы.
Спасибо.

Ответы:

1. [10.12.2013, 16:48]  Махотин Михаил

Алена, думаю, если объединить все наши ответы на все заданные выше (и ниже) вопросы в один, то и получится тот самый развернутый ответ, который Вам нужен :)

19. [10.12.2013, 15:36]  Вадик

Добрый день! Подскажите, а как осуществляется наследование или дарение иностранных ценных бумаг? Допустим, у меня есть акции у моего американского брокера, и я хочу подарить или оставить их своему ребенку. Я слышал, что налоги в США на дарение или наследство драконовские, правда ли это? Придется ли мне их платить, если я резидент и гражданин России? Будут ли какие-либо дополнительные налоги в России из-за того, что бумаги иностранные?

Ответы:

1. [10.12.2013, 16:36]  Махотин Михаил

Добрый день!

Если Вы и Ваш ребенок - российские граждане, то с дарением иностранных бумаг могут возникнуть сложности, так как дарение, вероятнее всего, будет подчинено российскому праву (ведь обе стороны сделки российские граждане). В таком случае, Вам и Вашему ребенку формально необходимо иметь статус квалифицированных инвесторов и совершать сделку через брокера (см. обсуждение пятого вопроса). Дарение между близкими родственниками не должно приводить к возникновению обязанностей по уплате налогов в России.

Наследование иностранных ценных бумаг российскими гражданами допускается вне зависимости от наличия у них статуса квалифицированного инвестора.

Вопросы американского права и налогообложения необходимо адресовать юристам соответствующей юрисдикции.

20. [10.12.2013, 15:42]  Alena55

И еще вопрос. Не знаю, насколько он здесь уместен. Но все-таки интересует. У вас очень большая комиссия за услуги. Не собирается ли банк ее уменьшать? Речь о Saxo Bank.
Я говорю об акциях. Каждая покупка - продажа по $15 + $15 очень дорого для обычного трейдера, пришедшего к вам с $10000.

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:53]  Артем Азизов

О каких инструментах мы говорим? у нас довольно много инструментов и ценовая политика достаточно гибкая для действующих клиентов

2. [10.12.2013, 18:33]  Артем Азизов

Акции дорогие, согласен. Но в эту комиссию включены издержки по хранению бумаг в частности. А небольшой клиент, торгующий акциями (немаржинально), возможно, просто не клиент европейского банка. Обратитесь к брокеру на локальном рынке, но учитывайте скрытые комиссии за ввод/вывод средств, депо, обслуживание счета и платформы и прочее. Желаю прибыльных торгов!!!

21. [10.12.2013, 15:46]  Alena55

Работает ли Saxo Bank с долгосрочными инвестициями?

Ответы:

1. [10.12.2013, 15:55]  Артем Азизов

Да, обязательно! Мы заинтересованы в долгосрочных отношениях с нашими клиентами, и Вы можете выбрать для себя длинный бонд, или опцион, Вашу позицию по стокам или валюте никто раньше времени закрывать не будет

22. [10.12.2013, 15:50]  Milman_Roman

Добрый день, уважаемые эксперты, у меня вопрос по налогам. Если я получу какой-либо доход от американском рынке, к примеру, кому я должен буду заплатить налоги? Я так понимаю, что чтобы избежать двойного налогообложения, между Россией и некоторыми странами, например, США, существуют соглашения об избежании двойного налогообложения. Что это значит на практике? Здесь уже написали, что необходимо будет подавать налоговую декларацию и платить налог на доход (или дивиденды) для физических лиц в нашу налоговую в конце года. Неужели американцам мне ничего платить не придется вообще? Если придется, то примерно сколько, где это можно посмотреть?

Сергей, речь о доходе от прироста капитала и дивидендах.
Спасибо за ответ

Ответы:

1. [10.12.2013, 16:12]  Сергей Назаркин

добрый день!
Все зависит от того, о каком доходе идет речь. Если это доход от торговли акциями, то в Америке он в большинстве случаев не облагается налогом. Если речь о дивидендах и процентах, то налог у источника в Америке 30%. Но он снижается по соглашению с Россией, если Вы предъявляете подтверждение налогового резидентства в России. Этот же доход облагается и российским НДФЛ - с потенциальной возможностью зачета уплаченного американского налога, если удастся вовремя собрать всю необходимую подтверждающую документацию.
Для дополнительной устной консультации, пожалуйста, звоните на телефон + 7 (495) 787-71-17 или пишите на мой e-mail: nazarkin@amondsmith.ru.

23. [10.12.2013, 16:14]  kolosok098

Вопрос к Saxobank. Артем, скажите, можно ли у вас инвестировать в ETF? Если да, то насколько широка линейка доступных инструментов? К каким азиатским торговым площадкам вы предоставляете доступ? Интересуют биржи Токио, Шэньчжэнская и Шанхайская биржи, Австралийская, Индийская? Есть ли у Вас минимальная фиксированная комиссия в месяц, даже при отсутствии транзакций?

Ответы:

1. [10.12.2013, 18:36]  Артем Азизов

Можно. Набор очень широкий + прошу обратить внимание! Если Вы не видите ликвидный инструмент в системе, мы добавим его по Вашему запросу. Токио, Австралия, Гонк Конг. Минимальной комиссии нет

24. [10.12.2013, 16:27]  Alena55

Извините. Конференция закончена? Имеет ли смысл ждать ответы на вопросы?
Спасибо!

Ответы:

1. [10.12.2013, 16:40]  Ксения Соболева

Alena55, добрый день! Да, наша конференция, к сожалению, подошла к концу, но мы надеемся, что уважаемые эксперты, по мере возможности, ответят на оставшиеся неосвещенными вопросы.

25. [10.12.2013, 16:35]  игорь777

Здравствуйте. Я так понял, что есть три варианта вложиться в акции зарубежом: через дочку российского брокера, через российское представительство зарубежного и прямо путем контакта с зарубежным брокером.Как вы думаете, с юридической точки зрения, без учета комиссий, какой вариант наиболее безопасный? В свете истории с Мастер-банком и остальными вопрос безопасности стал актуальным)

Ответы:

1. [10.12.2013, 16:42]  Махотин Михаил

Добрый день,

С юридической точки зрения, иностранная "дочка" российского брокера и зарубежный брокер - это иностранные брокеры, поэтому эти две схемы, в целом, однотипные.

Относительно работы с иностранными брокерами - пожалуйста, почитайте ответы на вопрос 6.

Работать с представительством зарубежного брокера в России, с юридической точки зрения, весьма рискованно, ведь по закону он не вправе оказывать брокерские услуги в России без лицензии, а лицензию получить не может, так как не является российским юридическим лицом.

2. [10.12.2013, 18:46]  Артем Азизов

В корне не согласен с Михаилом здесь. Формат Представительства по определению не подразумевает оказание брокерских услуг на территории РФ! Михаил, Вы сами так и написали))) откуда риски тогда? Представительство оказывает поддержку в открытии счета, консультацию, помощь.

Счет открывается в одном из крупнейших европейских брокерах в головном офисе в Копенгагене в Дании.
Посмотрите мировые рейтинги: http://directory.forexmagnates.com/forex-liquidity-provider/



Регистрация
Напомнить пароль